寶德股份[300023]

寶德股份[300023]是西安寶德自動化股份有限公司發行的一支股票。

所屬板塊

創業板板塊，油氣設服板塊，智慧型機器板塊，證金持股板塊，頁岩氣板塊，陝西板塊，電子信息板塊，西部開發板塊。

經營範圍

微電子及光機電一體化產品的設計、生產、銷售、維修、改造及服務；能源設備及石油機械自控系統的設計、生產、銷售、維修、改造及服務；電氣、機械、液壓控制系統的設計、生產（以上不含國家專項審批）、銷售、維修、改造及技術服務；機電安裝；軟體設計；節能減排整體解決方案的提供、系統集成及技術服務；工業設計、工程設計；貨物和技術的進出口經營（國家禁止和限制的進出口貨物、技術除外）；房屋租賃及物業管理；商務信息諮詢服務及企業管理諮詢服務。

併購重組-保殼上“保險” 6.7億購慶匯租賃

2014年10月29日拋出重組方案，擬以6.75億元併購慶匯租賃90%股權。若此次重組順利完成，寶德股份將彎道超車，由此進軍融資租賃業。此前，寶德股份因兩年連續虧損瀕臨暫停上市.根據重組草案，寶德股份擬以發行股份及支付現金方式向重慶中新融創購買其持有的慶匯租賃90%的股權，該部分股權作價6.75億元，其中3.83億元以發行股份方式支付，2.92億元以現金方式支付。發行完成後重慶中新融創將持有寶德股份18.15%的股權，躍居公司第二大股東。據了解，慶匯租賃是經國家商務部批准的第十批內資融資租賃業務試點企業。該公司於2013年1月獲得商務部批准成為內資融資租賃試點企業資格後正式開展融資租賃業務，2013年，慶匯租賃已實現淨利潤1097萬元，2014年1-7月已實現淨利潤2747萬元。該公司承諾，2014年至2017年實現淨利潤分別為5680萬元、7280萬元、9450萬元和1.26億元。

自動化設備龍頭

公司專業從事石油、煤炭、冶金、專用設備、新能源等自動化設備的研發、製造及系統成套。為石油行業提供1500m到12000m鑽機的一體化電控系統、海洋鑽井平台電控系統等；為冶金行業提供10-20萬噸鍍鋅生產線、10-20萬噸酸洗生產線等電氣控制系統；為航空航天提供風洞控制系統，為亞洲最大的水動力試驗室提供拖車控制系統及為多種實驗台提供控制及檢測系統。公司現為我國鑽采設備電控自動化系統行業最具競爭力、技術實力最強的企業之一，“寶德”已成為行業高端產品主導品牌。

戰略規劃

公司將對產業鏈進行上下延伸、左右加寬，成為產品提供商、裝備供應商、技術服務商，並逐步打造成為全產業鏈一站式石油鑽采裝備製造商。通過參加美國國際石油天然氣展覽會(OTC)和各種技術交流會推廣產品，開拓海外市場；加強特種鑽機和超深井鑽機的技術提升和海洋項目的研發；進行新能源項目的研發，以實現公司從陸地走向海洋，從石油走向能源的戰略目標。

石油鑽采電控設備項目

投資16000萬元於“石油鑽采一體化電控設備生產基地”項目(截止2011年一季度末投資進度6.40%)，用於“海洋深水鑽機絞車智慧型控制系統生產”、“石油鑽采鑽機一體化控制系統生產”以及“嵌入式一體化採油管理控制系統生產”三個產品的生產。海洋深水鑽機絞車智慧型控制系統生產項目產品達產後，正常年銷售收入1億元，年利潤總額為4000萬元，產品毛利率40%；石油鑽采鑽機一體化控制系統生產項目產品全部達產後，正常年銷售收入2.6億元，年利潤總額為6500萬元，產品毛利率25%；嵌入式一體化採油管理控制系統生產項目產品全部達產後，正常年銷售收入1.4億元，年利潤總額為2100萬元，毛利率15%。項目達到預定可使用狀態日期為2012年12月。

綜合節能解決方案

2010年12月公司制定超募資金計畫：投入1020萬元超募資金參與投資設立“西安寶德電氣有限公司”(占51%，已成立)，該項目將致力於提供綜合節能解決方案及系統集成服務，將針對變頻器在節能減排上套用的市場現狀，開發出能適用於煤礦、化工、石油等複雜環境要求的綜合節能解決方案，預計項目2011-2013可實現年均淨利潤700萬元；投入521.1萬元用於實施ERP信息化管理項目。

重大契約-簽9633萬項目總承包契約

2015年2月10日公告稱，公司控股子公司陝西華陸化工環保有限公司與內蒙古包鋼稀土（集團）高科技股份有限公司簽訂了《建設項目工程總承包契約》，契約金額為9633.439萬元。根據公告，該契約標的為內蒙古包鋼稀土（集團）高科技股份有限公司稀土生產“三廢”綜合治理技術改造工程——包頭華美稀土硫酸銨廢水處理系統，工程竣工日期為相對日期320天。

設立寶德美國有限公司

2012年12月，公司將以部分超募資金1,933.75萬元人民幣在美國德克薩斯州休斯頓投資設立全資子公司寶德美國有限公司，從事石油鑽采設備及其自動化控制系統以及相關產品的銷售及技術服務等。在美國設立公司，對推廣公司的石油鑽采技術產品具有重要促進作用；公司在自動控制系統方面具有明顯的比較優勢，為公司核心業務在北美地區套用奠定了基礎。

季節性+周期性

公司為訂單式生產模式，產品結構較為單一，公司根據客戶的個性化需求設計生產，其訂單金額較大，期間分布不均，存在收入季節性波動的問題。同時，公司最終客戶相對集中、對客戶依存度較高，如果石油行業景氣度低迷，油田公司減少對相關石油鑽采設備產品的需求，公司產品的市場需求及盈利能力將受到影響。

股東回報規劃

2012年7月，公司制定股東回報規劃（2012-2014年）。未來三年內，公司可以採取現金方式或者現金與股票相結合的方式分配股利。在符合相關法律法規及公司章程的有關規定和條件下，每年以現金方式分配的利潤原則上不低於當年實現的可分配利潤的10%，且最近三年公司以現金方式累計分配的利潤不少於最近三年實現的年均可分配利潤的30%。具體每個年度的分紅比例由董事會根據公司年度盈利狀況和未來資金使用計畫提出預案。在符合分紅條件情況下，有條件時公司董事會可以根據公司的資金狀況提議公司進行中期現金分配。

自願鎖定承諾

公司股東趙敏、邢連鮮夫婦承諾：自股票上市日起36個月內，不轉讓或者委託他人管理其已直接和間接持有的公司股份，也不由本司回購該部分股份。公司股東趙偉、宋薇、趙紫彤、嚴宇芳、楊小琴、李昕強、周增榮承諾：自股票上市日起36個月內，不轉讓或者委託他人管理其已直接和間接持有的股份，也不由公司回購該部分股份。

控股股東、實際控制人追加股份鎖定

2012年9月，公司控股股東、實際控制人趙敏先生、邢連鮮女士承諾對其所持公司首次公開發行前股份追加鎖定一年至2013年10月31日。趙敏先生、邢連鮮女士目前分別持有公司股份4,590萬股及675萬股，合計占總股本比例為58.5%。